Fato RelevanteXPML11 negocia aquisição de 60% do São Bernardo Plaza por R$ 331 milhões
O XP Malls (XPML11) assinou um memorando de entendimentos com a ALLOS para adquirir 60% do São Bernardo Plaza Shopping, em São Bernardo do Campo (SP), por R$ 331,1 milhões. A estrutura financeira da operação é um dos principais destaques: cerca de R$ 231,8 milhões, aproximadamente 70% do preço, serão pagos por meio de novas cotas do XPML11 entregues à vendedora, enquanto os R$ 99,3 milhões restantes serão pagos em dinheiro em até 24 meses, corrigidos pelo CDI. Na prática, o formato permite ao fundo ampliar seu portfólio preservando parte relevante de sua liquidez, embora a emissão de cotas e o custo financeiro da parcela diferida precisem ser considerados na avaliação do retorno efetivo da transação.
Do ponto de vista do cotista, o ponto central será verificar se a geração de resultado proporcionada pelos 60% do shopping será suficiente para compensar tanto o aumento da quantidade de cotas quanto o custo do saldo corrigido pelo CDI. Sem informações no fato relevante sobre NOI, cap rate ou impacto esperado nos dividendos, ainda não é possível concluir se a aquisição será positiva.
A operação reforça a expansão do XPML11 no segmento de shopping centers e adiciona exposição a um ativo da Grande São Paulo sem exigir o pagamento integral em caixa no fechamento. A conclusão ainda depende de due diligence, aprovação do Cade, assinatura dos documentos definitivos e demais condições precedentes.
